多元化可以降低风险（或者至少不会增加风险）。 1、投资组合的预期收益率=0.5*0.1 0.5*0.3=0.2。 2、两只股票收益的协方差=-0.8*0.3*0.2=-0.048。 3. 投资组合收益的方差=(0.5*0.2)^2 (0.5*0.3)^2 2*(-0.8)*0.5*0.5*0.3*0.2=0.0085。 4. 投资组合收益的标准差=0.092。投资组合前后的变化：投资组合的收益介于两者之间；风险显着降低。扩展资料： 基本特点：最早对中国产量的研究应该是1987年Jamison & Gaag发表的文章。最初的研究样本数量和覆盖面积有限，往往只是某个市或县的样本。此外，在这些模型中，通常假设样本是同质的并且模型相对简单。在后续的研究中，样本量覆盖范围不断扩大到全国样本，模型中加入了更多的控制变量，并考虑了样本的异质性，比如根据样本的不同属性计算回归率。并进行比较。这些属性除了性别之外，还包括不同时间、不同地区、不同城市样本的工作单位属性、就业属性、时间、年龄等。研究的主要结果总结如下。参考来源：百度百科-收益率
股票的投资组合收益率和投资组合方差计算如下：多元化投资降低了风险（至少风险不会增加）。投资组合预期收益率=0.5*0.1 0.5*0.3=0.2 两只股票收益协方差=-0.8*0.3* 0.2=-0.048 投资组合收益方差=(0.5*0.2)^2(0.5*0.3)^2 2 *(-0.8*0.5*0.5*0.3*0.2=0.0085 投资组合收益标准差=0.092 组合前后变化：注：投资组合收益介于两者之间，风险显着降低。
任何投资者都希望自己的投资能够获得最大的回报，但更高的回报也伴随着更大的风险。为了分散风险或降低风险，投资者投资于资产组合。资产组合是由不同证券和其他资产组成的资产集合，其目的是在适当的风险水平下通过分散投资获得最大的预期收益，或者以最小的风险获得一定的预期收益。作为风险衡量标准的方差是回报相对于预期回报的离散程度。资产组合的方差不仅与其成分证券的方差有关，还与成分证券之间的相关程度有关。为了说明这一点，必须假设投资收益服从联合正态分布（即资产组合中的所有资产服从独立正态分布，并且它们之间的协方差服从正态概率定律）。投资者可以选择最佳均值和方差组合，以最大化预期效用。如果投资回报服从正态分布，则均值和方差对应于回报和风险。如本题所示，两种资产的预期收益和风险可以根据前面提到的均值和方差的公式来计算： 1、股票型基金的预期收益=1/3*(-7%) 1/3* 12% 1/3*28%=11% 方差=1/3[(-7%-11%)^2 (12%- 11%)^2 (28%-11%)^2]=2.05% 标准偏差=14.3%（标准差是方差的根，标准差的平方是方差）2。债券基金预期收益=1/3*(17%) 1/3*7% 1/3*(-3%)=7% 方差=1/3[(17%-7%)^2 (7% - 7%)^2 (-3%-7%)^2]=0.67% 标准差=8.2% 注意，股票基金的预期收益和风险均高于债券基金。那么我们来看看股票基金各占50%，债券基金各占50%的投资组合如何平衡风险和回报。投资组合的预期收益率和方差也可以按照上述方法计算。首先计算三种经济状态下投资组合的预期收益率，如下： 萧条：50%*(-7%) 50%*17%=5% 正常：50%*(12%) 50%*7 %=9.5% 繁荣度：50%*(28%) 50%*(-3%)=12.5% 投资组合的预期收益率为：1/3 *5% 1/3*9.5% 1/3*12.5%=9%这个投资组合的方差为：1/3[(5%-9%)^2 (9.5%-9%)^2 (12.5%-9%)^2]=0.001% 则该投资组合的标准差为：3.08% 请注意，由于投资多元化，风险降低了。均匀加权的投资组合（50% 股票和50% 债券）的风险比单独股票或债券要小。投资组合的风险主要由资产之间相互关系的协方差决定，这是投资组合能够降低风险的主要原因。相关系数决定了两种资产之间的关系。相关性越低，风险就越有可能降低。
预期收益率=0.4*11% 0.6*16%=14% 相关系数是0.6，不是0.6%，对吧？方差=(0.4*0.22)^2 (0.6*0.29)^2 2*0.4*0.6*0.6*22%*29%=0.056394 标准差=23.75%
多元化可以降低风险（或者至少不会增加风险）。投资组合预期收益=0.5*0.1 0.5*0.3=0.2 两只股票收益协方差=-0.8*0.3*0.2=-0.048 投资组合收益方差=(0.5*0.2)^2 (0.5* 0.3)^2 2 *(-0.8)*0.5*0.5*0.3*0.2=0.0085 投资组合收益的标准差=0.092 组合前后变化：投资组合收益介于两者之间；风险显着降低。
AB=- 0.8
问
是的，这就是条件
正确答案是：Y 选项答案分析：我们一般用股票投资收益率的方差或者股票的贝塔值来衡量股票或股票投资组合的风险。通常股票投资组合的方差是投资组合中每只股票的方差和股票之间的协方差的组合。投资组合的预期收益是每只股票的预期收益的加权平均数。
1、股票型基金预期收益率=1/3*(-7%) 1/3*12% 1/3*28%=11% 方差=1/3[(-7%-11%)^2 ( 12%-11%)^2 (28%-11%)^2]=2.05% 标准差=14.3%（标准差是方差的根，标准差的平方就是方差）2.债券基金预期收益率=1 /3*(17%) 1/3*7% 1/3*(-3%)=7%方差=1/3[(17%-7%)^2 (7% -7%)^2 (-3%-7%)^2]=0.67% 标准差=8.2% 注意，股票基金的预期收益和风险均高于债券基金。那我们看看股票基金和债券基金各占5%，十年期投资组合如何平衡风险和收益？投资组合的预期收益率和方差也可以按照上述方法计算。首先计算投资组合在三种经济状态下的预期收益率，如下： 萧条：50%*(-7%) 50%*17%=5% 正常：50%*(12%) 50%* 7%=9.5% 繁荣度：50%*(28%) 50%*(-3%)=12.5% 那么投资组合的预期收益为：1/3*5% 1/3*9.5% 1/3*12.5%=9% 投资组合的方差为：1/3[(5%-9%)^2 (9.5 %-9%)^2 (12.5%-9%)^2]=0.001 % 该投资组合的标准差为：3.08%。请注意，由于投资多元化，风险降低了。均匀加权的投资组合（股票和债券各占50%）的风险比单独股票或债券要小。投资组合的风险主要由资产之间相互关系的协方差决定，这是投资组合可以降低风险的主要原因相关系数决定了两种资产之间的关系，相关性越低，就越有可能降低风险。
四只股票还是有点麻烦。我们需要添加4*4=16 个项目。假设权重为w1、w2、w3和w4。协方差矩阵的16项分别为m11到m44，则投资组合方差=w1*w1* m11 w1*w2*m12 w1*w3*m13 w1*w4*m14 w2*w1*m21 w2*w2*m22 w2* w3*m23 w2*w4*m24 w3*w1*m31 w3*w2*m32 w3*w3* m33 w3*w4*m34 w4*w1*m41 w4*w2*m42 w4*w3*m43 w4*w4*m44
问
已经得到了。谢谢。谢谢。
用户需要根据这10只股票的投资持有比例（即股票收益乘以股票持有比例）计算每只股票收益的加权收入贡献，然后计算这些数据的标准差。
你好zdbok，看看就知道了，欢迎。埃希
